Resumen de Uma Análise do Ibovespa desde 2017 e na Pandemia, Frente ao Risco País e Taxa do Dólar

Marcelo Rabelo Henrique, Anderson Pascoal Constantino, Wellington Prattes da Silva

• English

  The Brazilian stock market has shown significant growth in recent years, mainly due to lower interest rates during this period. As a result, investors no longer invest in fixed income and prefer to invest in stocks. The methodology of this study was based on Big Data techniques.The results found show that during the pandemic period, even with the average increase in Country Risk, it generated an average increase in the Bovespa Index, the same thing happened with the average exchange rate. Even when analyzing whether the percentage increase/decrease in the Bovespa index is correlated with the percentage of variation in the Country Risk and Exchange Rate, this correlation is reduced, being: Bovespa Index vs. Country Risk a correlation of 22% (83% in the sample of the pandemic) and Bovespa Index vs exchange rate of 54% (22% in the pandemic sample). The Study demonstrates that it is likely that the Bovespa variation is directly related to Country Risk and Exchange Rate, but the accuracy of this variation is remote.

• português

  O mercado de ações Brasileiro tem apresentado um crescimento significativo nos últimos, principalmente pela taxa de juros que esta baixa, dessa forma os investidores deixam de aplicar em renda fixa e preferem investir em ações. A metodologia foi com técnicas de Big Data. Os resultados encontrados demonstram que no período de pandemia, mesmo com o aumento médio do Risco país, gerou um aumento médio do Índice Bovespa, a mesma coisa ocorreu com a média de taxa de câmbio. Ainda quando analisado se o percentual do aumento/redução do índice Bovespa possui correlação com o percentual de variação do Risco País e Taxa de câmbio, essa correlação sofre uma redução, sendo: Índice Bovespa vs Risco País correlação de 22% (83% na amostra da pandemia) e Índice Bovespa vs taxa de câmbio de 54% (22% na amostra da pandemia). O Estudo demonstra que é provável que a variação da Bovespa possui relação direta com o Risco País e Taxa cambio, porém a precisão dessa variação é remota.