Propuesta de clasificación de las Sociedades Cooperativas de Ahorro y Préstamo de México con base en el F-score de Piotroski

• Pérez Sosa, Felipe Abelardo ^[1] ; Cruz Lázaro, Luis Miguel ^[2]
  1. [1] Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey

     Instituto Tecnológico y de Estudios Superiores de Monterrey

     México

     
  2. [2] Universidad Autónoma de Querétaro

     Universidad Autónoma de Querétaro

     México

     
• Localización: REVESCO: revista de estudios cooperativos, ISSN 1135-6618, Nº. 140, 2022
• Idioma: español
• Títulos paralelos:
  • Proposal for the classification on the Mexican Cooperative Financial Institutions based on Piotroski's F-score
• Enlaces
  • Texto completo (pdf)
• Resumen
  • español

    El objetivo principal de esta investigación es proponer una nueva metodología para la clasificación de las Sociedades Cooperativas de Ahorro y Préstamo (SOCAPS) de México que refleje de manera más eficiente su situación financiera, con la finalidad de que los ahorradores y el organismo supervisor del sector cuenten con información más confiable acerca de su solidez, y, de esta manera, el ahorro de los usuarios de estas entidades se encuentre más protegido. Para ello, se adaptó el F-score de Piotroski (2000) al contexto de las SOCAPS de México, con lo que se evalúan tres áreas de las SOCAPS por medio de ocho indicadores, los cuales, permiten obtener una calificación que refleja la fortaleza financiera de estas instituciones; y, con base en esas calificaciones, segmentarlas de acuerdo con su solidez financiera. Esta metodología se utilizó para analizar y clasificar a 156 SOCAPS de México, y comparar el puntaje de las que mantuvieron sus operaciones durante el periodo de análisis, con el de las que cerraron sus operaciones. De esta forma, se comprobó que las SOCAPS con mayor temporalidad tienen en promedio una calificación mayor que el grupo de SOCAPS que dejó de operar, con lo que puede concluirse que la metodología propuesta es eficaz como criterio de clasificación que sirva para emitir alertas de riesgo, medidas prudenciales e informar a los usuarios sobre la solidez de la institución en la que deposita su patrimonio.

  • English

    The main objective of this research is to propose a new methodology for the classification of the Cooperative Savings and Loan Societies (SOCAPS) of Mexico that more efficiently reflects their financial situation, in order that savers and the sector's supervisory body have more reliable information about their soundness, and, in this way, the savings of the users of these entities is more protected. To do this, Piotroski (2000) F-score was adapted to the context of the SOCAPS in Mexico, thus evaluating three areas of the SOCAPS through eight indicators, which allow obtaining a rating that reflects the financial strength of these institutions; and, based on those ratings, segment them according to their financial strength. This methodology was used to analyze and classify 156 SOCAPS from Mexico, and compare the score of those that maintained their operations during the analysis period, with those that closed their operations. In this way, it was found that the SOCAPS with longer periods of time have on average a higher rating than the SOCAPS group that stopped operating, with which it can be concluded that the proposed methodology is effective as a classification criterion that serves to issue risk alerts, prudential measures and inform users about the soundness of the institution in which they deposit their assets.