Efficiency and risk management in banking firms: a method to decompose risk

• Autores: José Manuel Pastor Monsálvez
• Localización: Working papers = Documentos de trabajo: Serie EC - (Instituto Valenciano de Investigaciones Económicas), Nº. 10, 1998
• Idioma: inglés
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• Resumen

  • Las medidas tradicionales de eficiencia no consideran el riesgo y aquellas que pretenden incluir riesgo no distinguen la parte que sí es debida a la gestión empresarial (interna) de la parte que es exógena a las empresas y que depende del ambiente económico (externa). En este trabajo se propone un nuevo procedimiento DEA secuencial que descompone uno de los principales indicadores de riesgo -las provisiones por prestamos de dudoso cobro (PLL)-en sus dos componentes interno y externo. La metodología propuesta se contrasta con tres alternativas diferentes para valorar si diferentes enfoques a la medición de este problema pueden afectar a los resultados. El método se ilustra con una aplicación para el sistema bancario español, donde la desregulación, impulsada por el Mercado Unico ha afectado a la conducta de los bancos en términos de la eficiencia y riesgo.